Europäisches Bankaufsichtsrecht

Das Bankaufsichtsrecht hat sich in den vergangenen Jahren als zentraler staatlicher Maßnahmenbestandteil zur Überwindung von Krisen in den Finanzmärkten erwiesen. Das gilt sowohl für die Finanzmarktkrise der Jahre 2007 bis 2012 als auch aktuell im Zusammenhang mit der Covid-19-Lage. Insofern ist Bankaufsichtsrecht ein dynamisches Regelungsgebiet, dessen Gestaltung nicht statisch vorgegeben ist, sondern sich stets als Reaktion auf wirtschaftliche Verläufe und Zyklen anpassungsfähig zeigen muss. Innerhalb der EU hat es der europäische Gesetzgeber schon vor Jahren mit der CRD und der CRR übernommen, den gesetzlichen Rahmen für die Bankenaufsicht zu gestalten. Europäische Institutionen wie die EZB und Behörden wie die EBA passen im jeweils gebotenen Maße regulatorische Vorgaben an, um eine bestmögliche Zielerreichung im Bereich der Stabilität der Finanzmärkte zu erreichen. Die Reaktionen der Aufsichtsbehörden auf die Covid-19-Lage zeigen, dass sich die regulatorischen Vorgaben schnell und flexibel anpassen lassen, wenn die allgemeine wirtschaftliche Situation dies erfordert.

Mit dieser Flexibilität zeigt sich auch gleichzeitig die Stabilität des jetzigen bankaufsichtlichen Regelungsrahmens. Dieser Regelungsrahmen wird in dem als Neuauflage vorliegendem Standartwerk zum Europäischen Bankaufsichtsrecht praxisorientiert unter Einbeziehung der seit der Erstauflage erfolgten Neuerungen in den Kernbereichen dargestellt.

Die Anwendung und Umsetzung der neuen Regelungen bei Banken und ebenso bei den nationalen Aufsichtsbehörden erfordert auch vor dem Hintergrund des Brexits große Anstrengungen und bleibt trotz und wegen der Covid-19-Lage eine wichtige Aufgabe. In den vergangenen Jahren sind viele neue Marktteilnehmer in den europäischen Markt eingetreten und bereits etablierte Unternehmen haben in diesem Rechtsraum ihre Tätigkeitsfelder erweitert. Für alle Unternehmen ist ein aktuelles Verständnis der regulatorischen Rahmenbedingungen unerlässlich.

Das Buch beschreibt, analysiert und kommentiert den Rechtsrahmen der europäischen Bankenaufsicht, ohne, soweit es Regelungen von Richtlinien betrifft, im Detail auf die nationalen Umsetzungen einzugehen. Der Autorenkreis setzt sich aus Vertretern von Banken, Rechtsanwaltskanzleien, Unternehmensberatungen, Verbänden, Wirtschaftsprüfungsunternehmen, der Wissenschaft sowie europäischen und nationalen Aufsichtsbehörden zusammen.

Die 2. Auflage berücksichtigt die Regelungen der CRD V, der CRR II, der BRRD II sowie weiterer aufsichtsrechtlicher Novellierungen.

Die Herausgeber

Dr. Simon G. Grieser
Dr. Simon G. Grieser ist Rechtsanwalt und Partner im Frankfurter Büro der internationalen Kanzlei Reed Smith LLP. Er berät nationale und internationale Mandanten im Bereich des Bank- und Finanzrechts. Sein besonderer Fokus liegt auf Transaktionen mit notleidenden und nicht-notleidenden Kreditportfolien und Fragen des Bankaufsichtsrechts.
Dr. Simon G. Grieser ist Autor verschiedener Abhandlungen und Artikel zu Themen des Bank-, Kapitalmarkt- und Finanzrechts sowie Mitherausgeber der im Frankfurt School Verlag erscheinenden "Frankfurter Reihe zur Bankenaufsicht".

Dr. Manfred Heemann
Dr. Manfred Heemann ist Abteilungsleiter der Abteilung Abwicklung Grundsatz, Recht und Gremien der Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht (Bafin). Vor seiner Tätigkeit bei der Bafin beriet er als Rechtsanwalt Banken und Unternehmen im Bereich Bankaufsichtsrecht, Akquisitions- und Immobilienfinanzierungen, Sanierungs- und Abwicklungsplanung sowie Restrukturierungen.
Dr. Manfred Heemann ist Autor verschiedener Abhandlungen und Artikel zu Themen des Bank-, Kapitalmarkt und Finanzrechts sowie Mitherausgeber der im Frankfurt School Verlag erscheinenden "Frankfurter Reihe zur Bankenaufsicht".

Autorenverzeichnis

Dr. Silvio Andrae
Senior Adviser Supervision and Risk Management, DSGV, Berlin

Dirk Auerbach
Mitglied der Konzerngeschäftsleitung/CEO Central and Eastern Europe, gw group, Frankfurt am Main

Stephan Bellarz
Dipl.-Kaufmann, Abteilungsdirektor, DZ BANK AG, Frankfurt am Main

Prof. Dr. Jens-Hinrich Binder
L.L.M., Lehrstuhl für Bürgerliches Recht, Handels- und Wirtschaftsrecht, insbes. Gesellschafts- und Kapitalmarktrecht, Eberhard-Karls-Universität, Tübingen

Dr. Martin Boegl
Direktor Finanzmarktstabilität, Bundesverband deutscher Banken, Berlin

Dirk Cupei
Bereichsleiter Finanzmarktstabilität, Bundesverband deutscher Banken, Berlin

Alexander Duschek
Associate Director, The Boston Consulting Group, München

Christian Eicke
Associate Partner, Ernst & Young GmbH Wirtschaftsprüfungsgesellschaft, Eschborn

Dr. Johannes Elgeti
Associate Director, The Boston Consulting Group, Hamburg

Alexander Gebhard
LL.M., Rechtsanwalt, Partner, Schalast & Partner Rechtsanwälte mbB, Frankfurt am Main

Dr. Simon G. Grieser
Rechtsanwalt, Partner, Reed Smith, Frankfurt am Main

Thomas Grol
Partner, KPMG AG Wirtschaftsprüfungsgesellschaft, Frankfurt am Main

Marcel Hannemann
Director, Geissbühler Weber Consulting AG, Frankfurt am Main

Dr. Manfred Heemann
Abteilungsleiter Abwicklung, Grundsatz, Recht und Gremien, Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht (Bafin), Frankfurt am Main

Josefine Holl
Senior Consultant, Geissbühler Weber Consulting AG, Frankfurt am Main

Prof. Dr. Andreas Igl
Professor für Bankmanagement und Bankenaufsicht, Hochschule der Deutschen Bundesbank, Hachenburg

Janine van Kisfeld
Bundesbankdirektorin, Abteilung für Bankenaufsichtsrecht und internationale Bankenaufsicht, Deutsche Bundesbank, Frankfurt am Main

Steffen Laufenberg
Dipl. Wi.-Ing., Associate Partner, Ernst & Young GmbH, Stuttgart

Carolien Lehnen
Manager, Regulatory Management, PricewaterhouseCoopers GmbH WPG, München

Prof. Dr. Edgar Löw
Professor für Rechnungslegung, Frankfurt School of Finance and Management, Frankfurt am Main; European Banking Authority (EBA), Banking Stakeholder Group, Paris

Prof. Dr. Cornelia Manger-Nestler
LL.M., Professur für Deutsches und Internationales Wirtschaftsrecht, Hochschule für Technik, Wirtschaft und Kultur (HTWK), Leipzig

Dr. Christian Alexander Mecklenburg-Guzmán
Vice President, Global Markets, General Counsel Division, Credit Suisse International, London

Dorothea Meyer-Ramloch
Fachliche Mitarbeiterin, KPMG AG Wirtschaftsprüfungsgesellschaft, Köln

Dominik Müller-Feyen
Direktor Finanzmarktstabilität, Bundesverband deutscher Banken, Berlin

Jasmin Pandya
Director, Regulatory Management, PricewaterhouseCoopers GmbH WPG, Frankfurt am Main

Lars Petersen
Dipl. Bw., Head of Supervisory Affairs, Opel Bank SA, Rüsselsheim am Main

Rainer Pfau
Landesbank Hessen-Thüringen, Frankfurt am Main

Thomas Pfuhler
Managing Director, Partner, The Boston Consulting Group, München

Dr. Antonio Luca Riso
Team Lead, Europäische Zentralbank (EZB), Frankfurt am Main

Dr. Benedikt Ruprecht
Project Leader, The Boston Consulting Group, Frankfurt am Main

Prof. Dr. Christoph Schalast
Professor, Frankfurt School of Finance & Management, Frankfurt am Main; Rechtsanwalt, Notar, Managing-Partner, Schalast & Partner mbB, Frankfurt am Main

Dr. Jan Peter Schmütsch
Principal, The Boston Consulting Group, Hamburg

Prof. Dr. Hermann Schulte-Mattler
Professor für Betriebswirtschaftslehre insbesondere Finanzwirtschaft und Controlling, Fachhochschule Dortmund, Dortmund

Dr. Marius M. Schulte-Mattler
Manager, PricewaterhouseCoopers GmbH Wirtschaftsprüfungsgesellschaft, Frankfurt am Main

Dr. Petra Timmermann
Rechtsanwältin, Hamburg

Patrick Uhlmann
Managing Director, Partner, The Boston Consulting Group, Stuttgart

Kevin Vogt
Manager, Ernst & Young GmbH, Eschborn/Frankfurt am Main

Dr. Oliver Wagner
Geschäftsführer, Verband der Auslandsbanken in Deutschland e.V., Frankfurt am Main (bis Mai 2020)

Dr. Andreas Walter
LL.M., Rechtsanwalt, Fachanwalt für Bank- und Kapitalmarktrecht, Partner, Schalast & Partner Rechtsanwälte mbB, Frankfurt am Main

Dr. Max Weber
Partner, Ernst & Young GmbH Wirtschaftsprüfungsgesellschaft, Stuttgart

Dr. Karl-Philipp Wojcik
Mitglied des Juristischen Dienstes, Europäische Kommission, Brüssel

Dr. Georgios Zagouras
Syndikus, Generaldirektion Rechtsdienste, Europäische Zentralbank (EZB), Frankfurt am Main

Geleitwort (Prof. Dr. Joachim Wuermeling, Deutsche Bundesbank)

Vorwort zur 1. Auflage

Vorwort zur 2. Auflage

Inhaltsübersicht

Inhaltsverzeichnis

Herausgeber

Autorenverzeichnis

Abkürzungsverzeichnis

Disclaimer

I
Rechtsquellen des europäischen Bankaufsichtsrechts
Karl-Philipp Wojcik

II
Europäische Aufsichtsbehörden
Silvio Andrae/Alexander Gebhard/Cornelia Manger-Nestler/Christoph Schalast/Antonio Luca Riso/Andreas Walter/Georgios Zagouras

III
Rechtsschutz in der europäischen Bankenaufsicht
Cornelia Manger-Nestler

IV
Zulassung von Instituten
Andreas Igl

V
Erwerb und Veräußerung einer qualifizierten Beteiligung an einem Kreditinstitut
Manfred Heemann

VI
Freie Niederlassung und freier Dienstleistungsverkehr
Oliver Wagner

VII
Beaufsichtigung von Instituten im Single Supervisory Mechanism (SSM)
Rainer Pfau

VIII
Aufsichtliches Überprüfungsverfahren und Stresstests
Stephan Bellarz

IX Aufsichtliches Überprüfungsverfahren nach den Leitlinien der European Banking Authority (EBA)
Steffen Laufenberg/Lars Petersen

X Anforderungen an die interne Corporate Governance der Institute
Jens-Hinrich Binder

XI Bestandteile und Mindesthöhe der Eigenmittel
Silvio Andrae

XII Antizyklische und systemische Eigenmittelpuffer
Hermann Schulte-Mattler/Marius M. Schulte-Mattler

XIII Eigenkapitalanforderungen für Kreditrisiken
Silvio Andrae

XIV Eigenkapitalanforderungen für operationelles Risiko
Dirk Auerbach/Josefine Holl

XV Eigenmittelanforderungen für Marktrisiken
Dirk Auerbach/Marcel Hannemann

XVI
Eigenmittelanforderungen für das Abwicklungsrisiko
Max Weber

XVII Eigenmittelanforderungen für das CVA-Risiko
Max Weber

XVIII Eigenmittelanforderungen für das Gegenparteiausfallrisiko
Edgar Löw/Kevin Vogt

XIX Europäische Großkreditregelungen
Christian Eicke/Thomas Grol/Dorothea Meyer-Ramloch

XX Liquidität
Silvio Andrae

XXI Verschuldungsquote
Carolien Lehnen/Jasmin Pandya

XXII Offenlegung durch die Institute
Christoph Schalast/Andreas Walter/Alexander Gebhard

XXIII Meldepflichten (FINREP und COREP)
Patrick Uhlmann/Thomas Pfuhler/Jan Peter Schmütsch/Johannes Elgeti/Benedikt Ruprecht/Alexander Duschek

XXIV Vergütungsregelungen
Petra Timmermann

XXV Europäische Einleger- und Anlegerentschädigung
Dirk Cupei/Martin Boegl/Dominik Müller-Feyen

XXVI Europäische Regulierung zur Bankenrestrukturierung
Simon G. Grieser/Christian Alexander Mecklenburg-Guzmán/Janine van Kisfeld